Demanda de hipotecas en EE. UU.: más débil en el 30,2% de los bancos

El 30,2% de los bancos estadounidenses declaró una demanda moderadamente más débil de hipotecas estándar de compra en la encuesta de la Fed de octubre de 2026; solo se relajaron los criterios jumbo.

Los datos

El 30,2% de los 53 bancos que respondieron declaró una demanda moderadamente más débil de hipotecas de compra elegibles para las agencias, y un 5,7% sustancialmente más débil, en la encuesta de responsables de crédito de la Fed de octubre de 2026.
La demanda se debilitó en todas las categorías de compra: un 32,1% moderadamente y un 5,7% sustancialmente en hipotecas cualificadas fuera del grupo elegible para las agencias, un 28,3% y un 3,8% en jumbo cualificadas, y un 31,8% moderadamente en no cualificadas no jumbo.
Las líneas de crédito con garantía hipotecaria fueron la excepción: de 54 bancos, un 14,8% vio demanda moderadamente más fuerte y un 14,8%, moderadamente más débil.
El 96,3% de los bancos dejó los criterios sin cambios para los préstamos elegibles para las agencias, mientras que en jumbo cualificadas un 7,5% relajó algo y un 1,9% relajó de forma considerable, y en jumbo no cualificadas un 10,9% algo y un 2,2% de forma considerable.
El 20,0% de los encuestados endureció algo los criterios de las hipotecas subprime, pero solo 10 bancos respondieron a esa pregunta, así que el porcentaje representa dos bancos.
Los criterios del crédito inmobiliario comercial se endurecieron en todas las categorías, incluido un 19,0% de 58 bancos en préstamos a construcción y desarrollo de suelo. Respondieron 61 bancos nacionales y 18 sucursales estadounidenses de bancos extranjeros, con plazo el 5 de octubre de 2026.

Qué significa para tu dinero

Los criterios jumbo se relajaron en el 7,5% de los bancos y no se endurecieron en ninguno. Hay menos compradores rivales pidiendo préstamo.
Los datos de Glopra sitúan la vivienda típica estadounidense en 369.678 USD frente a un alquiler de oferta típico de 1.948 USD al mes; esta encuesta mueve el lado del crédito de ese cálculo, no el alquiler.
Para quien ya tiene vivienda en Estados Unidos, la demanda más débil en todas las categorías supone un grupo menor de compradores financiados en la reventa, mientras que el endurecimiento del crédito a construcción en el 19,0% de los bancos frena también la oferta nueva que competiría con ella.
Subprime fue la única categoría residencial en la que algún banco endureció, de modo que la relajación se concentra en la parte alta de la horquilla de precios y no en todo el mercado.

A qué prestar atención

La Fed no imprime fecha de publicación en la propia encuesta; al redactar este resumen la página llevaba un sello de actualización del 2 de noviembre de 2026 y señalaba la edición de octubre de 2026 como publicación vigente.
La tabla solo publica el porcentaje de bancos en cada respuesta, no porcentajes netos, así que cualquier cifra neta es un cálculo sobre dos porcentajes publicados.
Las filas de subprime y de no cualificadas no jumbo se apoyan en 10 y 44 respuestas frente a 53 en los préstamos elegibles para las agencias, por lo que un solo banco mueve esos porcentajes.

Sources: Federal Reserve https://www.federalreserve.gov/data/sloos/sloos-202610-table-1.htm; Federal Reserve https://www.federalreserve.gov/data/sloos/sloos-202610.htm

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