Заявки на ипотеку в крупнейших банках Австралии упали на величину до 20%

Westpac сообщил о падении ипотечных заявок на 20%, CBA и NAB — на 15% каждый, а RBA заявил 13 августа, что снижение цен приобрело широкий характер.

Четыре крупнейших кредитора Австралии, на которые вместе приходится более семи из десяти ипотек в стране, сообщили о двузначном падении числа заявок на жилищные кредиты после того, как федеральный бюджет от 12 мая урезал льготы по negative gearing и по налогу на прирост капитала для инвесторов в недвижимость. Westpac отчитался о снижении на 20% за квартал, завершившийся 30 июня. Commonwealth Bank сообщил о падении на 15%, NAB — тоже на 15% в июньском квартале к предыдущему, а ANZ — о сокращении на 12% в долларовом объёме заявок в период с 15 мая по 31 июля, без учёта бизнеса своей программы с первоначальным взносом в 5%.

Центробанк подтверждает разворот

13 августа заместитель управляющего Reserve Bank Кристофер Кент сказал слушателям, что «цены на жильё снизились в Сиднее и Мельбурне, и снижение приобретает всё более широкий характер», — это самое ясное на сегодня официальное признание того, что охлаждение вышло за пределы двух крупнейших столиц. В той же речи, озаглавленной «Ограничительная направленность денежно-кредитной политики», Кент отметил, что плановые ипотечные платежи «выросли и теперь близки к пику 2024 года в доле располагаемого дохода домохозяйств», что рост жилищного кредитования начал замедляться при заметном сокращении новых выдач, а доля успешных продаж на аукционах опустилась ниже исторических средних. Часть слабости он напрямую отнёс к мерам политики: налоговые изменения бюджета «по-видимому, способствовали снижению спроса на рынке вторичного жилья, уменьшив посленалоговую доходность жилья для инвесторов».

Чего ждут кредиторы

Жилищный обзор ANZ моделирует падение от пика до дна на величину до 14,5% в Сиднее и 10,6% по столицам штатов в совокупности, с восстановлением во втором полугодии 2027 года, которое предполагает снижение ключевой ставки RBA на 50 базисных пунктов, — то есть прогноз зависит от цикла смягчения, о котором центробанк не сигнализировал. Предложение двинулось в ту же сторону, что и отступление спроса: число объявлений в столицах штатов, по подсчётам Domain, поднялось до семилетнего максимума, а значит, объём жилья, конкурирующего за сжимающийся круг заявителей, одновременно растёт.

Противовес

Не все факторы указывают в одну сторону. Бюджетные изменения бьют именно по инвесторам, снижая посленалоговую доходность вторичного жилья; спрос со стороны тех, кто покупает для себя, идёт по другому каналу и определяется прежде всего стоимостью заимствований и доходами. Кент представил спад одновременно как ожидаемую реакцию на три повышения ключевой ставки, проведённые ранее в 2026 году, и как коррекцию после продолжительного отрезка существенного роста цен, причём ключевая ставка сейчас находится у верхней границы диапазона центральных оценок нейтрального уровня.

Где рынок по цифрам

Рыночные данные Glopra ставят Австралию на средний уровень 6 500 долларов за квадратный метр при валовой арендной доходности 4,69% по срезу от 23 июля — это одни из самых высоких ценовых уровней и самых низких доходностей среди 70 отслеживаемых рынков; сочетание, оставляющее мало доходной подушки, когда капитальная стоимость оборачивается против собственника. Оценка риска пузыря в 61 балл из 100 лежит у нижней кромки повышенной полосы и отражает натянутость оценок относительно собственной истории Австралии, а не суждение о ближайших двенадцати месяцах. Валовые доходности не учитывают эффективную ставку налога на арендный доход в 30%, применяемую в стандартизированном случае нерезидента.

Sources: Reserve Bank of Australia, speech by Christopher Kent, 13 Aug 2026 https://www.rba.gov.au/speeches/2026/sp-ag-2026-08-13.html; Savings.com.au (big four bank disclosures), 13 Aug 2026 https://www.savings.com.au/news/big-4-banks-reveal-mortgage-collapse

Market data: Australia